《東方看點(diǎn)｜關(guān)注光伏數據積極變化》

根據第三方光伏咨詢(xún)機構Infolink數據，3月組件排產(chǎn)初步摸底數據大超預期。根據第三方機構Infolink預測，國內排產(chǎn)或有機會(huì )來(lái)到50GW+，環(huán)比增長(cháng)40%-50%以上，節前Infolink數據顯示，3月組件預計國內排產(chǎn)42-44GW，環(huán)比增長(cháng)30-35%，目前數據超出此預期，最終的排產(chǎn)數據還有待企業(yè)進(jìn)一步規劃調整。

東方基金權益研究部認為，國內和海外需求都處于修復過(guò)程中。國內方面，此前23年組件從2元/W跌到9毛/W過(guò)程中（數據來(lái)源Infolink），沒(méi)有看到單月排產(chǎn)的跳漲，說(shuō)明需求還沒(méi)有釋放，那么站在當前時(shí)點(diǎn)，硅料年前已經(jīng)連續漲價(jià)，組件價(jià)格逐步企穩，并且節后報價(jià)有抬頭跡象，說(shuō)明可能有部分業(yè)主擔心后續組件漲價(jià)，在這個(gè)位置有需求釋放是合理的，而且元宵節后是項目開(kāi)工節點(diǎn)，3月有望迎來(lái)供需拐點(diǎn)。海外方面，歐洲地區去庫進(jìn)展順利，疊加航運拉長(cháng)因素帶來(lái)的在途需求增加，南非中東印度等海外市場(chǎng)需求有望持續恢復，海外需求環(huán)比可能持續改善。建議關(guān)注光伏數據積極變化。

投資有風(fēng)險，入市須謹慎